6 浏览经典k线组合图解之刺穿线
刺穿线与乌云盖顶是相互对应的一种图形,它是发生在下降市场的K线组合形态。
刺穿线的具体走势特征如下：
1、下跌趋势中第一天是继续下降的长阴线实体；
2、第二天出现一根长阳线实体,开盘价低于前一天的最低点；
3、长阳线的收盘价在第一天的实体之内,但是高于第一天实体的中点。
当刺穿线出现在下降趋势中,若阳线穿入阴线的幅度越大,出现反转的概率越大,具体的组合形态画面如下。
在个股走势中的实例我们可以参看下图,结合指标与成交量的综合判断,可以进一步提高成功率。
乌云盖顶形态属于顶部反转信号,那么,刺透形态（斩回线形态）作为它的反面形态,当然是底部反转信号。刺透形态出现在下跌的市场上,也是由两根蜡烛线组成的。其中第一根蜡烛线具有绿色实体,而第二根蜡烛线则具有长长的红色实体。在红色蜡烛线这一天,市场的开市价曾急剧地下跌至前一个绿色蜡烛线的最低价之下,但是不久市场又将价格推升回来,形成了一根相对较长的红色实体,并且其收市价已经向上超越了前一天的绿色实体的中点。
看涨的刺透形态与看涨吞没形态同属一个家族。在看涨吞没形态中,红色实体吞没了前面的那条绿色实体。而在看涨的刺透形态中,红色实体仅仅向上刺入了前一个绿色实体的内部。在刺透形态中,红色实体向上刺入绿色实体的程度越大,那么,该形态构成底部反转信号的可能性就越大。在理想的刺透形态中,红色实体必须向上穿入到前一个绿色实体的中点水平以上。在看涨吞没形态之后,或者在看涨的刺透形态之后,如果跟着出现了一条长长的绿色蜡烛线,并且它的收市价低于上述两种形态的最低点,则说明下降趋势已经卷土重来,新一轮下跌行情开始了。
关于刺透形态背后的心理过程,可以作如下理解：市场本来处于下降趋势中,刺透形态第一天的疲弱的绿色实体加强了这种市场预期。第二天,市场以向下跳空的形式开市。到此为止,熊方观察着行情的发展,感觉诸事顺遂。可是后来,到当日收市的时候,市场却涨了回去,结果收市价不仅完全回到了前一天收市价的水平,而且变本加厉地向上大大超越了这个水平。现在,熊方开始对手上的空头头寸忐忑不安起来。有些市场参与者一直在寻找买进的机会,他们具此推断,市场不能够维持这个新低价位,或许这正是入市做多的大好时机。
关于刺透形态,也有四项参考性因素,如果刺透形态兼具这些特征,那么它们的技术分量将大为增强。这四项参考因素与乌云盖顶形态的四项参考因素内容相同,而方向相反。作为乌云盖顶,有些交易商更愿意看到绿色实体的收市价向下穿过了前一个红色实体的中点,但是在这一条判别准则上,还是有一定的灵活余地的。然而,在刺透形态中,却没有任何灵活的余地。在刺透形态中,红色蜡烛线的实体必须向上推进到绿色蜡烛线实体的中点之上。之所以看涨的刺透形态不如乌云盖顶形态灵活,是因为在处理底部反转形态必须更加谨慎。
